Crédit immobilier : le redémarrage tant attendu est en marche

+71 % en un an. C’est la spectaculaire progression du montant des crédits immobiliers accordés en mars 2025. Après deux années de blocage du marché, les voyants commencent enfin à repasser au vert. Taux en légère baisse, retour progressif des emprunteurs, assouplissement du côté des banques… Tous les ingrédients d’une reprise sont (enfin) réunis. .

Un marché qui redémarre réellement

Le chiffre marque les esprits : 12 milliards d’euros de nouveaux crédits immobiliers ont été accordés en mars 2025, contre 7 milliards un an plus tôt. Ce volume, publié par la Banque de France, est le plus haut depuis décembre 2024.

📌 Évolution mensuelle :

• Janvier 2025 : 9,9 milliards €
• Février 2025 : 10,8 milliards €
• Mars 2025 : 12 milliards €

Cette dynamique témoigne d’un retour de confiance progressif, aussi bien du côté des ménages que des établissements bancaires.

Des taux qui amorcent une décrue bienvenue

Après un pic début 2024 autour de 4,5 %, les taux de crédit immobilier sont redescendus :

• Taux moyen hors frais en mars 2025 : 3,20 %
• Taux réel TAEG (frais et assurance inclus) : 3,98 % pour les prêts ≥ 20 ans

Cela peut sembler encore élevé, mais cette baisse progressive redonne de l'air aux emprunteurs.

Exemple 1 : économie sur le coût du crédit

Un emprunt de 250 000 € sur 20 ans :

• À 4,5 % : mensualité ~1 580 €, coût total ~129 000 €
• À 3,98 % : mensualité ~1 515 €, coût total ~112 000 €

Économie de 17 000 € sur la durée du prêt.

Des ménages de retour sur le marché

Le redémarrage du crédit se traduit déjà sur le terrain :

• Rebond des demandes de financement dans les grandes métropoles (notamment Lyon, Toulouse, Strasbourg),
• Retour des primo-accédants qui avaient mis leur projet en pause,
• Hausse des simulations en ligne sur les plateformes de crédit.

Exemple 2 : un primo-accédant relance son projet

Morgane, 29 ans, cadre dans l’agroalimentaire, avait mis en pause son projet d’achat en 2023. En avril 2025, son courtier l’informe que plusieurs banques proposent à nouveau des taux attractifs avec apport modéré. Elle obtient une offre à 3,75 % sur 25 ans pour financer un T3 à Rennes. Projet relancé.

Les banques assouplissent (timidement) les conditions

Si la prudence reste de mise, plusieurs signaux montrent une évolution positive du comportement des banques :

• Allongement possible des durées (jusqu’à 27 ans pour certains profils jeunes),
• Réintégration de profils exclus (indépendants, jeunes actifs),
• Réévaluation plus souple du reste à vivre.

Le réseau Vousfinancer constate que plusieurs établissements ont stabilisé voire baissé leurs barèmes en mai 2025.

Vers une amélioration du pouvoir d’achat immobilier ?

Même si les prix immobiliers ne baissent que légèrement, la combinaison prix + taux devient progressivement plus favorable.

Exemple 3 : gain de capacité d’emprunt

Un couple avec 4 500 € de revenus nets mensuels :

• Fin 2023 : capacité d’emprunt = 220 000 €
• Mai 2025 : avec taux à 3,9 %, capacité d’emprunt = 250 000 €

30 000 € de budget immobilier en plus, simplement grâce à la détente des taux.

Une reprise à confirmer, mais porteuse d’espoir

Tous les indicateurs ne sont pas encore au vert : le nombre total de crédits reste 25 % en dessous des années 2016–2019, et l’accès au crédit reste sélectif. Mais la dynamique est réelle.

Les leviers à suivre dans les prochains mois :

• Poursuite de la baisse des taux si la BCE continue de desserrer sa politique monétaire,
• Correction douce des prix immobiliers dans certaines villes surévaluées,
• Soutiens publics renforcés pour les primo-accédants (réforme du PTZ, aides à la rénovation).

Ce qu’il faut retenir

• +71 % de crédits accordés en mars 2025 vs mars 2024
• Taux en baisse progressive, autour de 3,2 % brut / 4 % TAEG
• Ouverture progressive des banques, notamment pour les profils jeunes
• Capacité d’emprunt en hausse pour de nombreux ménages
• Une dynamique de reprise bien enclenchée